5 Tips to Eliminate Wasting Money

Wasting money seems like a bad habit that many people fall into.

https://youtu.be/bliXNqUPFcw

Knowing and applying financial management skills can help guide you toward financial freedom, freeing you from dependence on money.

Wait Before You Buy

Tom Holtam, Senior Vice President and Regional Distribution Manager at UMB Bank, USA, says the most important habit for building a positive relationship with money is having discipline in your spending.

“When you identify something worth owning, take a little time before making the purchase.” Holtam advises applying the 24-hour waiting rule before pulling the trigger on something you want. "It may sound ridiculous, but it works. After this period, you'll often realize that some things really aren’t necessary to buy."

According to Holtam, this simple tip can help you avoid making emotional purchases.

Create a Monthly Budget

Holtam recommends: "Plan out your monthly budget and stick to it." According to the expert, budgeting helps people understand where their money is really going and how much they can spend each month between their essential needs and available funds.

There are three simple methods to do this. The first is the 50/30/20 rule, dividing your income into three categories: 50% for essentials, 30% for personal wants, and 20% for investing, saving, and paying off debt.

The second method is envelope saving, where you divide your income into cash envelopes based on your budget. You can adjust each envelope's amount according to your spending categories. Fixed expenses like rent or car payments are not included in the envelopes.

The final method is zero-based budgeting, where you start from zero at the beginning of each new cycle. Every expense is reevaluated and planned based on what is truly necessary for the upcoming period.

Be Mindful with Money

Mindful spending is being aware of your expenses, making purchasing decisions from a place of self-awareness. Mindful spending isn’t about how much money you spend. According to Holtam, it's a key tool that can guide a person's financial strategy throughout their life.

He explains that the first step to mindful spending is identifying the type of life you want to lead. To discover your ideal lifestyle, Holtam suggests trying this exercise:

"Take an honest look at your current job and the salary or wages you're earning." He suggests, "Then, think about how you can use your budget to figure out what makes your life happy."

Holtam gives an example: "If traveling makes you happy, you might cut back on grocery shopping or other expenses to afford plane tickets and hotel stays. On the other hand, if you love staying home and cooking, your grocery budget might be higher each month."

Be Grateful for What You Have

Nicole Stanley, a financial coach from Arise Financial Coaching, USA, says that half of money management is about spending. That’s why it’s important to try to be grateful for what you already have, even if it seems boring. According to Stanley, thinking about what you’re grateful for can help you feel happier and less likely to buy unnecessary things.

Nicole Stanley suggests a few gratitude "mantras":

- "I am grateful that I can pay rent, and I have a safe home."

- "I am thankful I can afford this health check-up, and now I know I am healthy."

- "I am grateful that I filled up my gas tank, so I can get to work without worrying about breaking down."

Prepare a Budget for the Worst-Case Scenario

Nicole Stanley explains that most people budget with the best-case scenario in mind. Instead, she suggests budgeting for the worst-case scenario. "Budget generously but spend cautiously," Stanley advises.

Budgeting generously means if you think you’ll need $75 for gas this month, budget $100. Whatever you think the cost will be, leave yourself a bigger buffer. It’s a defensive plan, but in terms of budgeting, it’s a smart plan.

Stanley says using this budgeting strategy allows you to achieve two things:

- When you pay a bill and find it’s lower than your worst-case plan, you’ll feel financially comfortable because you’re spending less than expected.

- A rush of dopamine (the happy hormone) will hit your brain. You prepared for the worst and are benefiting from spending under budget.

Trang Vy (According to Nasdaq)

---

---

5 mẹo triệt tiêu thói lãng phí tiền bạc

Lãng phí tiền bạc dường như là một thói quen xấu mà nhiều người mắc phải.

Biết và áp dụng kỹ năng quản lý tài chính sẽ giúp bạn hướng đến tự do tài chính, không còn phụ thuộc vào đồng tiền.

Chờ đợi trước khi mua

Tom Holtam, phó chủ tịch, giám đốc phân phối khu vực cấp cao tại Ngân hàng UMB, Mỹ cho biết thói quen quan trọng nhất để có mối quan hệ tích cực với tiền bạc là phải có kỷ luật trong chi tiêu.

"Khi bạn xác định được thứ gì đó đáng để sở hữu, hãy dành chút thời gian trước khi mua". Tom Holtam khuyên, nên áp dụng quy tắc chờ đợi 24 giờ trước khi xuống tiền thứ mình muốn. "Đó là ý tưởng có vẻ vô lý nhưng lại hiệu quả. Bởi sau thời gian này, bạn sẽ nhận ra có những thứ không thực sự cần mua chút nào".

Theo Tom Holtam, mẹo đơn giản này có thể giúp bản thân tránh mua đồ theo cảm tính.

Lập ngân sách hàng tháng

Holtam khuyến cáo: "Hãy lập kế hoạch ngân sách hàng tháng của bạn và tuân thủ theo ngân sách đó". Theo chuyên gia, việc lập ngân sách sẽ giúp mọi người thấy được tiền của mình thực sự đi đâu và có thể chi tiêu bao nhiêu mỗi tháng giữa số tiền cần tiêu và số tiền đang có.

Theo đó, có ba phương pháp đơn giản dễ dàng thực hiện. Đầu tiên là nguyên tắc 50/30/20 khi chia thu nhập thành ba loại chính. 50% dành cho nhu cầu thiết yếu, 30% dành cho nhu cầu cá nhân và 20% cho đầu tư, tiết kiệm và trả nợ.

Phương pháp thứ hai là tiết kiệm bằng phong bì khi chia thu nhập bằng tiền mặt vào các phong bì khác nhau dựa theo ngân sách có sẵn. Với mỗi phong bì có thể điều chỉnh số tiền theo hạng mục chi tiêu cho phù hợp. Các chi phí cố định như tiền nhà, tiền xe không bao gồm trong phong bì.

Phương pháp cuối cùng là lập ngân sách bắt đầu từ mốc số 0 khi bước vào mỗi chu kỳ mới. Mọi chi phí đều được phân tích lại từ đầu và xây dựng dựa trên những gì thật sự cần thiết cho giai đoạn sắp tới.

Chánh niệm với tiền

Chi tiêu chánh niệm là nhận thức về những khoản chi tiêu, khi quyết định mua hàng được đưa ra từ sự thấu hiểu bản thân. Chi tiêu chánh niệm không phụ thuộc vào độ lớn số tiền bạn bỏ ra. Theo Holtam, đây là công cụ quan trọng có thể giúp định hướng chiến lược tài chính của một người trong suốt cuộc đời.

Ông cho biết bước đầu để chánh niệm với tiền là xác định loại cuộc sống mà bạn mong muốn. Để tìm ra lối sống phù hợp, Holtam khuyên mọi người thử bài tập này:

"Hãy nhìn nhận trung thực vào công việc hiện tại và mức lương hoặc tiền công bạn đang được trả". Ông gợi ý: "Sau đó, hãy nghĩ đến việc sử dụng ngân sách đang có để tìm ra những thứ khiến cuộc sống của bạn hạnh phúc".

Holtam đưa ví dụ: "Nếu việc đi du lịch mang lại niềm vui, bạn có thể cắt giảm chi phí mua sắm thực phẩm và các chi phí khác để đủ tiền mua vé máy bay và thuê khách sạn. Ngược lại, nếu bạn là người thích ở nhà và nấu ăn, ngân sách mua sắm thực phẩm có thể cao hơn mỗi tháng".

Hãy biết ơn những gì bạn có

Chuyên gia Nicole Stanley đến từ công ty huấn luyện tài chính Arise Financial Coaching của Mỹ cho biết, một nửa việc quản lý tiền là chi tiêu. Bởi vậy nên cố gắng biết ơn những gì mình đang có, ngay cả khi nó nhàm chán. Theo nữ chuyên gia, nghĩ về những điều bạn biết ơn có thể giúp bản thân cảm thấy hạnh phúc hơn và ít có khả năng mua những thứ không cần thiết.

Nicole Stanley gợi ý một số câu ''thần chú'' tỏ lòng biết ơn:

- Tôi biết ơn vì có thể trả tiền thuê nhà và tôi có một ngôi nhà an toàn.

- Tôi biết ơn vì trả đủ tiền cho lần kiểm tra sức khỏe này, và bây giờ tôi biết mình có sức khỏe tốt.

- Tôi biết ơn vì đã đổ đầy bình xăng, vì vậy tôi có thể đi làm mà không lo lắng về sự cố.

Chuẩn bị ngân sách cho tình huống xấu nhất

Nicole Stanley cho biết hầu hết mọi người lập ngân sách với suy nghĩ về kịch bản tốt nhất. Thay vào đó, nên chuyển sang lập ngân sách cho kịch bản xấu nhất."Lập ngân sách hào phóng, nhưng chi tiêu dè dặt", Stanley khuyên.

Lập ngân sách hào phóng nghĩa là nếu bạn nghĩ mình cần 75 USD để đổ xăng tháng này, hãy ghi vào ngân sách 100 USD. Bất kể bạn nghĩ chi phí là bao nhiêu, hãy trừ hao nhiều hơn con số đó. Đây là một kế hoạch phòng thủ, nhưng đối với việc lập ngân sách lại là một kế hoạch thông minh.

Stanley cho biết bằng cách sử dụng chiến lược lập ngân sách này, có thể đạt được hai điều sau:

- Khi thanh toán hóa đơn và thấy nó thấp hơn so với kịch bản tệ nhất đã lên kế hoạch, bạn sẽ cảm thấy dư dả về mặt tài chính khi phải trả số tiền ít hơn.

- Sẽ có một luồng dopamine (hormone hạnh phúc) chảy đến não. Bạn đã chuẩn bị cho tình huống xấu nhất và đang hưởng lợi từ việc chi tiêu dưới ngân sách.

Trang Vy (Theo Nasdaq)

https://vnexpress.net/5-meo-triet-tieu-thoi-lang-phi-tien-bac-4775426.html